ESCUCHARLa petrolera española en Madrid el acuerdo de compensación alcanzado con el Gobierno argentino por la expropiación del 51% de la petrolera nacional. Se emitirá deuda por hasta US$6 mil millones, con vencimiento en 2033.
La petrolera española Repsol y Argentina alcanzaron finalmente un acuerdo de compensación de 5.000 millones de dólares en bonos por la expropiación del 51% del paquete accionario de YPF, que se pagará en un plazo de diez años.
Repsol y el Ministerio de Economía difundieron sendos comunicados de prensa para divulgar el acuerdo alcanzado por YPF y sus detalles en cuanto a forma de pago y plazos.
Sin pago cash
En una conferencia de prensa, el titular del Palacio de Hacienda, Axel Kicillof, dijo que el convenio definitivo será firmado este jueves en el país y aclaró que no habrá pago en efectivo.
E
l funcionario aseguró que con este convenio “ambas partes van a desistir de las acciones judiciales que habían emprendido” y señaló que Repsol declinó su reclamo ante el Ciadi por 10.500 millones de dólares.
“El Consejo de Administración de Repsol aprobó el texto acordado entre el Ministerio de Economía de la República Argentina y la dirección de la empresa para alcanzar una solución amigable y avenimiento de expropiación”, indica el comunicado emitido por el Palacio de Hacienda.
No obstante, aclara que el convenio “está sujeto a la ratificación de la Junta General de Accionistas de Repsol y del Congreso de la Nación Argentina”.
Ahora, el Gobierno enviará al parlamento un proyecto de ley para la ratificación del acuerdo y la autorización para la emisión de títulos por un valor nominal de US$5.000 millones.
Además, se incluirá en el proyecto “la autorización de una emisión complementaria por US$1.000 millones para cubrir la diferencia entre el valor de los títulos que se entregan” y la cifra del acuerdo.
Actualmente, se tomó como promedio un valor de mercado de 4.670 millones de dólares, pero en el momento del pago se fijará un precio para los bonos que será el promedio de la cotización de los últimos 90 días.
En rigor, como el valor de mercado es inferior al nominal, el compromiso asumido por el Gobierno es cubrir esa diferencia.
Canasta de títulos
La deuda que se emitirá para el pago por la expropiación estará compuesta por distintos títulos: 3.250 millones en un nuevo bono denominado Bonar 24, con vencimiento a 10 años y una tasa de interés de 8,75%; 500 millones de Bonar X con vencimiento en 2017 y tasa de 7% y 1.250 del título Discount 33, con vencimiento en 2033 e intereses de 8,28%.
La activación de bonos complementarios con un tope de 1.000 millones en valor nominal será emitida exclusivamente si la cartera original no alcanza un valor de mercado equivalente a 4.670 millones de dólares.
En este caso, la emisión estará compuesta por hasta 400 millones de Boden 2015 con un interés de 7% y vencimiento en 2015; hasta 300 millones de Bonar X y hasta 300 millones de nuevo título Boden 2024.
“El acuerdo comprende las garantías para su pago efectivo e implicará el desistimiento recíproco de las acciones judiciales y arbitrales dispuestas y la renuncia a nuevas reclamaciones”, señala el convenio.
Además, establece que “la deuda se considerará saldada a medida que se vaya produciendo su cobro regular a su respectivo vencimiento o por la enajenación de los bonos”. E indica: “Repsol devolverá a la Argentina cualquier importe obtenido por la enajenación de los títulos públicos o su cobro regular que supere los US$5.000 millones, deducidos gastos e intereses”.
Las dos partes acordaron que, en caso de diferendos, se someterán al Reglamento de Arbitraje de la Comisión de Naciones Unidas para el Derecho Mercantil Internacional (Uncitral), ya que el acuerdo se encuadrará en el Tratado Bilateral de Promoción y Protección de inversiones entre España y Argentina.
Antonio Brufau, presidente de Repsol
“Estamos muy satisfechos con el acuerdo”El presidente de Repsol, Antonio Brufau, manifestó estar “muy satisfecho” por el convenio alcanzado con Argentina por la expropiación del 51% del paquete accionario de YPF y sostuvo que “la voluntad ha sido siempre la de llegar a un acuerdo”.
A través de un video, el titular de la petrolera española aseguró que el Consejo de Administración de la compañía “ha estudiado con detenimiento las distintas opciones que había”. Afirmó que “llegar a un acuerdo amistoso es muy positivo, estamos muy satisfechos”.
Agregó que “el acuerdo supondrá un impulso más a lo que hemos venido haciendo hasta ahora, un impulso financiero que nos permitirá mirar el futuro con mayor ilusión, con mayor garantía de éxito”.
